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¿Qué significa la creciente presencia de China en la región para los
negocios internacionales? -
1.
Introducción
La presencia
de China en la economía de América Latina está aumentando rápidamente y, para
varios países, China se ha convertido en su principal socio comercial y uno de
sus mayores inversores. Esto contrasta fuertemente con hace 20 años, cuando la
presencia de China en la región era muy pequeña y el principal socio de los
países latinoamericanos era Estados Unidos. Y la presencia de China aumentará
porque muchos países latinoamericanos necesitan mercados para sus materias
primas y capital para invertir.
¿Qué
implicaciones traerá la creciente presencia de China en la región? La respuesta
se vuelve más importante ya que la competencia actual entre China y Estados
Unidos continuará y probablemente aumentará. Estados Unidos ha sido
tradicionalmente el socio principal, pero para un número cada vez mayor de
países de la región, China está reemplazando a Estados Unidos. En este artículo
se verá lo que esto significará para los negocios internacionales.
2. La
creciente presencia de China en América Latina y la respuesta de EEUU
Como puede
verse en el Grafico 1, en el año 2000 Estados Unidos era el socio dominante de
los países latinoamericanos, con alrededor del 52% del comercio total de la
región y la participación de China era bastante pequeña, quizás menos del 3%
del total. Pero en 2020 la participación de Estados Unidos ha disminuido al 30%
y China ha aumentado al 15%. Y según una proyección, en el año 2035 la
participación de EE. UU. disminuirá a alrededor del 25% y China aumentará a
alrededor del 20%.
Grafico 1: Principales socios comerciales de ALC hasta 2035
Fuente: Prazeres, T., Bohl, D.,
Zhang, P., May 12, 2021, Atlantic Council: “China-LAC Trade: Four Scenarios in
2035” https://www.atlanticcouncil.org/in-depth-research-reports/china-lac-trade-four-scenarios-in-2035/#China-LAC-2035
Entonces, en
la actualidad Estados Unidos es el principal socio de América Latina y China es
el segundo (si se excluye el grupo de países de la Unión Europea). Pero de
hecho, si se excluye a México del cálculo, se puede decir que ya China es el
socio dominante. En 2019 América Latina exportó a Estados Unidos alrededor de
444 mil millones de dólares y a China 123 mil millones de dólares. Pero, como
se explica a continuación, México exporta principalmente a Estados Unidos. Si
excluimos las exportaciones de México a EE. UU. y a China del monto total que
la región exportó a ambos países, América Latina exportó solo 85 mil millones
de dólares a EE. UU. pero a China exportó alrededor de 116 mil millones de
dólares en 2019 (Banco Mundial 2021: World Integrated Trade Solutions).
México y los
países de Centroamérica y el Caribe tienen vínculos muy fuertes con Estados
Unidos. México, que es el mayor exportador de América Latina (con alrededor del
46% del total), por ejemplo en 2019 vendió alrededor del 80% de sus productos a
EE. UU., y a Canadá alrededor del 3%, sus dos socios estan juntos en el acuerdo
Mexico Estados Unidos y Canadá, T-MEC, pero solo un 1,5% a China (Banco Mundial
2021: World Integrated Trade Solutions). Pero, como se puede ver en el Mapa 1,
la presencia de China en América del Sur ya es muy fuerte y, para varios
países, es su mayor socio comercial. Como se dijo anteriormente, proyectado
para 2035, China como socio de la región cobrará mayor importancia.
Fuente: Prazeres, T., Zhang, P., 17 June 2021, World
Economic Forum; “China’s trade with Latin America is bound to keep growing.
Here’s why that matters” https://www.weforum.org/agenda/2021/06/china-trade-latin-america-caribbean/
La principal
razón por la que China es y seguirá siendo para muchos países de la región su
principal mercado para sus bienes es que ellos, con excepción de México,
exportan principalmente recursos naturales, sean estos minerales y petróleo, o
alimentos. Por ejemplo, para el año 2019, Perú, para el cual China es su
principal destino de exportaciones con alrededor del 29% del total y EE.UU.
ocupa el segundo lugar con alrededor del 12% (Banco Mundial 2021: World
Integrated Trade Solutions), alrededor del 51% del total de sus exportaciones
son bienes primarios (Banco Mundial 2021: World Integrated Trade Solutions), y
el 33% de las exportaciones de Perú se clasifican como bienes intermedios, pero
muchos de estos bienes también son materias primas con poco procesamiento. En
el caso de Brasil, en el que China es también su principal destino de
exportación con alrededor del 28% del total y Estados Unidos ocupa el segundo
lugar con alrededor del 13%, alrededor del 50% de sus exportaciones son también
bienes primarios (Banco Mundial 2021: World Integrated Soluciones comerciales).
Y China es el mayor importador de materias primas del mundo. Dada la estructura
industrial de muchos países de América Latina y la abundancia de recursos naturales
en la región, tienen una ventaja comparativa principalmente en la exportación
de productos básicos, y esto probablemente no cambiará en el futuro.
En cuanto a
la inversión extranjera directa en la región, la IED, la presencia de China
también ha aumentado en los últimos años. Nuevamente, en el año 2000, la
posición de China como inversionista en la región era muy pequeña, pero ahora
es el segundo o tercer inversionista más grande en varios países. Para Perú, por
ejemplo, del total de IED invertida en el país a fines del año 2020, alrededor
del 26% proviene de China. Hasta el año 2020 China ha invertido alrededor de 30
mil millones de dólares en Perú, de un monto total de IED de 116 mil millones
de dólares en Perú (Tijeras, D., enero 2021 y UNCTAD, 2021).
Pero la
competencia entre China y Estados Unidos está teniendo su efecto en los
negocios internacionales de la región. Desde la administración Trump, Estados
Unidos ha intentado aumentar su presencia en la región para frenar y evitar que
China aumente la suya.
Por ejemplo,
China a través de su Iniciativa de la Franja y la Ruta, IFR (a la que ya se han
sumado 19 países de la región), está aumentando su presencia, especialmente en
la construcción de infraestructura. Un ejemplo es la construcción de un mega
puerto en Perú, el puerto de Chancay, por Cosco Shipping, que requerirá una
inversión de 3 mil millones de dólares (Labrut, M., 15 de noviembre de 2021).
Una forma en que Estados Unidos está tratando de competir con China en este
campo es a través de su iniciativa de “Crecimiento en las Américas”, donde
busca movilizar principalmente recursos del sector privado para la construcción
de infraestructura de todo tipo (Departamento de Estado de Estados Unidos).
Pero para
los países de la región, China ofrece préstamos para construir infraestructura,
y se sabe que el gobierno chino tiene muchos recursos para su IFR. El propio
gobierno de los Estados Unidos no invertirá mucho dinero, pero promoverá la
inversión privada en infraestructura. Entonces, quizás en este campo China
tenga una ventaja porque también puede movilizar inversiones en la región por
parte de sus empresas, muchas de las cuales son estatales, como es el caso de
Cosco.
Pero como
Estados Unidos no puede igualar a China en el financiamiento de
infraestructura, está utilizando otras herramientas para evitar que China tenga
una presencia cada vez mayor en este campo. Uno de ellos es la presión que
ejerce en varios países para evitar que utilicen dinero de China o permitan la
presencia de sus empresas. Uno de esos casos es lo que sucedió con el proyecto
de Chile para construir un cable transoceánico para conectarse con la región de
Asia-Pacífico. Inicialmente parecía que China construiría el cable submarino,
ya que Huawei fue la empresa que en 2017 llevó a cabo el estudio de
prefactibilidad.
Pero en 2019
Chile comenzó a recibir presiones de Estados Unidos, incluida una visita de
Mike Pompeo, entonces Secretario de Estado, quien le dijo a Chile “que se
abstuviera de contratar a Huawei por tecnología 5G, como parte de una campaña
de Washington contra la empresa china y el riesgo de Beijing. recolectando
datos sensibles ” (Bnamericas, 31 de julio de 2020). Lo mismo dijo Pompeo a
otros países en su gira por América Latina en abril de 2019 cuando visitó,
además de Chile, también Perú, Colombia y Paraguay. Y EE. UU. está ejerciendo
presión en otros países latinoamericanos para excluir la tecnología y los
equipos 5G de Huawei de la región (Stuenkel, O., 10 de mayo de 2019). En el
caso de Chile, se dejó fuera la propuesta de China y en cambio se aceptó la
propuesta de Japón. Ver mapa 2.
Mapa 2: Prevalece el plan de ruta del cable
transpacífico de Japón
Fuente: Hirose Y., Toyama N., July 29, 2020 “Chile picks Japan´s
trans-Pacific cable route in snub to China” recovered 11 December 2021,
Nikkei Asia https://asia.nikkei.com/Business/Telecommunication/Chile-picks-Japan-s-trans-Pacific-cable-route-in-snub-to-China
Otro ejemplo
de las acciones de Estados Unidos para evitar la presencia e influencia de
China en la región es lo que hizo con los préstamos de Ecuador que este país le
debía a China. Estados Unidos ayudó a Ecuador a reembolsar miles de millones de
dólares a China, a cambio de excluir a las empresas chinas de sus redes de
telecomunicaciones (Financial Times, 14 de enero de 2021).
Además,
debido a su disputa comercial con China, EE. UU. está tratando de traer de
vuelta parte de la producción que fue a China, en el llamado reshoring. Pero
muchos coinciden en que esto no es realista porque, por ejemplo, los salarios
en Estados Unidos son mucho más altos que en China. En lugar de esto, EE. UU. también
está promoviendo el nearshoring, es decir, llevar la producción de China a los
países vecinos. Y esto podría beneficiar a los países latinoamericanos. De
hecho, debido a la disputa comercial pero también porque los salarios en China
están aumentando, algunas empresas ya están trasladando la producción de China
a México (Bowman, R., 23 de febrero de 2021)
3. Conclusiones
Como se ha
dicho, la presencia de China en América Latina, que ya es grande, aumentará en
el futuro. El mercado de China es atractivo para los países de América Latina
porque demanda recursos naturales y alimentos, que son los principales bienes
de exportación de la región. Y la participación de China en la construcción de
infraestructura también aumentará, al igual que la inversión de sus empresas en
todos los campos de la región.
Pero la
presencia de China ha traído la respuesta de Estados Unidos y, a través de su
iniciativa “Crecimiento en las Américas”, está tratando de movilizar recursos
del sector privado para invertir en infraestructura en la región. Además, está
ejerciendo presión en la región para evitar que adopten tecnología y equipos 5G
de Huawei.
¿Qué
significará el escenario descrito anteriormente para los negocios
internacionales? ¿Cuáles son las oportunidades y desafíos a los que se
enfrentan las empresas internacionales? Se pueden mencionar tres opciones:
Primero, la presión de Estados Unidos obligó
a Chile a evitar usar dinero y tecnología de China en su proyecto para
construir un cable transpacífico, y en este caso, las empresas japonesas
podrían beneficiarse porque se adoptó la propuesta de Japón en lugar de China.
Como la región tendrá que adoptar la tecnología 5G tarde o temprano, y la
presencia de China probablemente se verá limitada por la acción de EE. UU., se
abren oportunidades para empresas de otros países, por ejemplo Samsung o
Ericsson, que pueden ser alternativas a Huawei.
En
segundo lugar,
Estados Unidos está respondiendo a la IFR de China también asociándose con
otros países. Por ejemplo, en el sur de Asia, EE. UU., Japón y Australia están
coordinando sus esfuerzos de infraestructura en el extranjero con ese objetivo
(Rajah, R., abril de 2020). Y el 30 de noviembre, la Unión Europea anunció
planes para movilizar 300 mil millones de euros en fondos públicos y privados
para 2027 para financiar proyectos de infraestructura de la UE en el
extranjero, en una medida que también se considera una respuesta a la IFR de
China (Stuart L, Tamma P., Posaner J., 30 de noviembre de 2021).
En tercer
lugar, el objetivo
de Estados Unidos de traer de regreso la producción de China a los países
vecinos, en el llamado nearshoring, presenta oportunidades para que las
empresas establezcan operaciones en la región y desde allí abastezcan el
mercado estadounidense.
En resumen,
la creciente participación de China en América Latina, y la respuesta de
Estados Unidos, podrían abrir oportunidades para las empresas de otros países.
Además de esto, la necesidad de capital e inversión de la región no será
satisfecha solo por China y Estados Unidos, y en este sentido empresas de otros
países encontrarán un lugar para participar en el desarrollo de América Latina.
11 de diciembre de 2021
Referencias:
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T., Bohl, D., Zhang, P., May 12, 2021, “China-LAC Trade: Four Scenarios in
2035”, recovered 11 December 2021, Atlantic Council:
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Stuart
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Politico https://www.politico.eu/article/eu-makes-late-bid-to-rival-china-on-the-silk-road/
